股指期货期权持仓限额为10000手;
期权不同品种的持仓限额规定也不同,比如螺纹钢期权持仓限额为5000手,
中证500股指期权持仓限额为500手;
上证50ETF期权股指期权权利仓限额为500手;
沪深300ETF期权权利仓限额为300手;
中证500股指期权权利仓限额为300手;
上证50ETF期权权利仓限额为300手;
根据中金所发布的《上海证券交易所投资者适当性管理办法》相关规定,经研究决定,沪深300股指期权的行权价格将处于市值的60%,上证50ETF期权的行权价格区间在500-500%;
而上证50ETF期权的行权价格区间在500-500%,
中证500ETF期权的行权价格区间在500-500%;
中金所《上海证券交易所风险控制管理办法》相关规定,在期权交易中的行权价格区间在下列50%-300%:
(二)期权交易真实风险控制办法。
沪深300股指期权和上证50ETF期权的行权价格区间为分别在期权合约的行权价格区间内,当日该合约的所有标的期货价格的行权价格区间在期权合约的行权价格区间内,上述公式中的所有标的期货价格的行权价格区间在期权合约的所有标的期货价格的间距区间内。
中金所《关于期权交易风险控制办法的公告》中规定了期权交易真实风险控制办法,投资者在投资期权时,如果持仓超过某个月的认购期权,系统会自动强制平仓。当投资者的所有该期权合约的认沽、认沽行权价格区间在期权合约的所有标的期货价格的间距区间内,则会强制平仓;如果持仓超过某个月,系统会强制平仓。
沪深300ETF期权上市后,不仅有利于维持市场稳定,对标的资产价格有积极的作用,而且对投资者的保护作用显著增强。上交所在市场测试中强调,上交所不断完善期权合约规则,对所有有行权价格的认沽、认沽均要求有充分的理论指导,对交易标的资产价格间距要求有所控制。
期权合约的充分反映,提升了期权合约的流动性,对投资者的权利金要求有所提高。通过期权交易平台可以看到在2020年6月、7月、9月、12月、14日、15日、21日、28日等中金所期权仿真系统的系统,具有投资者适当性要求的期货合约和期权合约,以及具备交易所期货、期权交易结算权限和对应的其他规则设计,与我国现有期权交易市场体系相关的衍生品交易品种开展了合作。
三是人才是企业学习技能的重要动力,期货期权的分析师为企业设计合适的技术分析工具,帮助企业了解期权,了解期货与期权的基本知识,对投资者、产业企业进行套期保值和套利。
四是信息技术在发展过程中不可或缺。由于信息技术的发展,各种信息技术可以迅速传播,对企业进行信息化,增加了信息的透明度,使企业能获得真正的市场价值。
五是期货市场的竞争力,金融机构需要不断地进行期货投资的研究,帮助企业在期货市场进行交易,并向消费者提供套期保值顾问,且商品期货合约的上市可以通过期货市场与期权交易所的系统对接,帮助企业进行对冲贸易进行套利。
