24小时国际期货喊单业务
基本面分析:
利空方面:美联储政策落地,全球金融市场大动荡,黄金、原油等大宗商品暴跌,避险资产不断上升,黄金、原油等能源类的走势明显强于黄金,黄金依然在下跌通道之中。
技术面上看,黄金、原油、美债四个品种低位盘整,尤其是近月2012合约在1270美元/桶附近有较大支撑,美联储会议决议落地后,黄金价格大幅拉升。同时,伴随着价格回落,价差进一步拉大,表明整体多空博弈加剧,黄金仍然是最有投资价值的品种。
基本面分析:
美国经济数据好坏参半,连续第二个月衰退
尽管美国经济数据相对不错,但美国劳工部的报告显示,美国11月份的非农就业人口增加21.5万人,为去年10月份以来的最高水平,失业率降至11.1%,与预期一致。在此背景下,美国的经济数据好坏参半。
虽然美国11月份公布的就业人数大幅增加,但是由于新冠肺炎疫情打击需求,就业人数增速下降。美国劳动力市场的整体数据好坏参半。具体数据显示,11月份,美国全国非农就业人数增加21.7万人,7月份就业人数增加11.7万人。
尽管11月份就业人数大幅下降,但是由于非农就业人口数量超过预期,就业率升至3.9%,同时失业率持平在4.7%,达到了十七个月以来的最高水平,薪资增速提高所带来的工资收入提振了美联储继续宽松的货币政策。另外,尽管失业率下降,但是就业市场的强劲依旧。据观察,11月份失业率为3.6%,7月份为4.7%,7月份为5.6%。不过,劳动力需求在一定程度上出现了回升,失业率也有所回升,7月份失业率为4.1%。整体来看,非农就业人口增加对于黄金价格的上行驱动仍不足。
另一方面,黄金价格受到美联储利率决议以及紧缩的预期推动,目前美元指数走高,已经接近100关口,但是黄金价格受到美元的压制,在本周美联储利率决议公布之前,黄金的走势仍然维持在这一水平。目前市场的焦点依然是美联储在何时加息上有着更为明确的思路。在7月议息会议之前,市场预期美联储将维持利率不变,但美联储却暗示美联储将释放鹰派信号,未来阶段还会有更为激进的加息动作,美元指数因此在下滑,给黄金价格带来了很大的支撑。
世界黄金协会最新统计数据显示,截止6月11日当周,全球黄金ETF持仓量为23.42吨,较前一周减少了36吨。前一周持仓下降26吨,至38.68吨,创纪录新低。与此同时,全球黄金ETF持仓量的下降幅度已经超过了最近两周的涨幅,连续6周下降,有投资者预测金价将在7月中旬出现暴跌。
除了黄金ETF之外,国际黄金ETF的仓单减少也给了黄金价格支撑。截止目前,全球黄金ETF持仓量为83.45吨,较前一周下降了0.82吨,为连续4周下降。全球黄金ETF持仓量的下降反映了黄金在积极的支撑美国经济方面的实际情况。前几天美国的黄金ETF持仓减少了570吨,至1625吨,这相当于93吨。
国际黄金ETF持仓量的下降和今年以来市场出现大幅波动的迹象表明,市场的风险正在逐渐地变为地缘政治风险。
